财经新闻网消息：
过去一周（7月10日~7月14日），A股经历了缓慢但坚定的反弹，内外情绪都有较大改善。
但对于“AI人”来说，美中不足的是人工智能板块在本轮反弹中表现不够突出。 抢尽风头的是与半导体芯片相关的分支，有种“隔壁邻居突然比我发达”的失落感。
那么，AI市场会再创新高吗？ 恰巧最近有一位高业绩基金经理在半年报中发表了自己的看法，我们一起来看看。
每周行情回顾：除了股指，这些也在上涨
本周，主要股指多数上涨。 创业板指、上证50、沪深300、中证500分别上涨2.53%、2.35%、1.92%和1.16%，科创50下跌0.03%。
公募基金方面，周涨幅榜被ETF“刷屏”。 不过，从名字上也可以看出，他们的亮眼表现更多是得益于港股的强劲反弹。
毕竟恒生指数5天上涨5.71%，恒生科技指数更夸张，上涨8.39%。 反弹的原因不难找到——大家还记得上周平台经济的巨大利好吧？
从周跌幅榜来看，医疗主题基金为主，但跌幅并不算太大，应该只是正常调整。
A股和港股反弹的背后是美元指数的走弱和人民币的显着走强。
在连续多个交易日收跌后，北京时间7月13日晚间，美元指数自2022年4月以来首次跌破100点整数关口。 数据显示，截至周五收盘，美元指数跌破100点整数关口。美元指数报99.96点，仍在100点下方波动，盘中最低触及99.5742点，创近15个月新低。
离岸人民币打破了此前的走势。 从上周四开始，7天内触及7.27至7.16，并于7月14日触及7.12。
有人说“一切都源于美元”。 本周5个交易日，北向资金增仓A股近200亿。 数据显示，本周北向资金累计成交5391.65亿元，交易净买入198.44亿元。 单周净买入金额创5个多月以来新高。 其中，沪股通净买入总额109.74亿元，深股通净买入总额88.7亿元。
北向资金在买入什么？ 数据显示，近7个交易日，宁德时代、贵州茅台、长江电力涨幅均超过10亿元，五粮液、浪潮信息、比亚迪也受到青睐。
卖出方面，上海电力、中免集团、海天味业、隆基绿色能源、招商银行等均减仓超4亿元。
“冠军”基金经理：看好算力、电子半导体和汽车智能
虽然人工智能并不是本周反弹的排头兵，但周四某公募基金发布的半年报值得所有AI人关注。
这只基金被称为“东吴移动互联网A”，上半年末年化回报率为71%，排名第7； 第一名是华夏中正动漫游戏ETF。
不过，截至本周五收盘，东吴移动互联网以74.59%的收益率暂居年度第一，实现反超。 值得注意的是，他与东吴新趋势价值线六号是同一位基金经理——刘元海。
半年报显示，东吴移动互联网股票仓位为89.95%，较一季度末的85.55%略有上升。 重仓方面，增仓天府通信、中际旭创、兆易创新、科大讯飞、中科曙光，减仓金山办公。 对比一季度末持仓情况，混合持股中除金山办公外，东吴移动互联网前5大重仓全部被替换，立讯精密、德赛西威、韦尔、工业富联成为新的重仓。 其中，立讯精密新进十大权重股名单，占比9.17%。
老AI们一定能注意到，最新的权重股中，大部分年内涨幅都不低。 比如中际旭创、天富通讯，其股份都是其数倍。
刘元海认为，上半年他的产品表现良好，是因为他对科技行业的投资机会把握得比较好。 “去年年底，我们判断科技股预计在2023年有较大机会。春节过后，我们判断以它为代表的人工智能技术有望带来一场技术革命，科技股可能会拥有更大的投资机会。报告期内，基金加大了人工智能方向的布局和配置。”
展望下半年，他判断当前A股市场可能处于三个相对底部的运行环境：政策底部、利润底部、估值底部。 因此，市场下行风险较小，中长期投资价值可能更为明显。 以此判断，基金下半年仍可能维持较高仓位。
与上季度末的观点一致，他仍然认为以他为代表的AI人工智能技术有望带动全球技术进入新一轮的创新和应用周期。 增长动能，判断A股市场未来3-5年甚至更长时间可能进入科技股时代，看好未来3-5年甚至更长时间A股市场的科技股，并将继续关注科技股。
具体到下半年的投资主线，刘元海表示，比较看好受益于算力、电子半导体和汽车智能的AI技术三大发展方向。
“未来两年算力的增长可能是比较确定的，虽然短期股价波动较大，但因为业绩尚未兑现，所以仍然存在投资机会。”
他坦言，上半年A股电子半导体企业股价“比较纠结”，但在当前时点，可以考虑逐步关注A股电子半导体投资机会。 “从股价来看，目前A股市场大部分电子半导体公司股价基本处于近两年来的相对底部。”
刘元海判断，从基本面来看，电子半导体景气度有望从下半年开始进入上升周期。 同时，技术应用有望带来更多智能硬件的诞生，从而带动新一波机器换人潮，有望加大电子半导体景气复苏的力度。 下半年，A股电子半导体股投资机会或值得关注。
此外，他还提到，汽车智能化产业趋势有望加速，汽车智能化市场空间大、持续时间长，未来投资机会或值得关注。
美股AI龙头仍创新高
今年以来，AI板块被公认为A股市场的主线（之一）。 在海外，投资者更加热情。
当地时间周五，英伟达早盘一度上涨逾3%，盘中股价触及480美元的历史新高。 今年以来，英伟达从140美元“起飞”，目前涨幅超过217%。
毫不夸张地说，英伟达股价的动荡已经波及了A股人工智能板块。 目前华尔街对英伟达的态度仍然普遍乐观。 周二，投行分析师将 的目标价上调至 550 美元，称 的基本面状况良好。 分析师认为，整个供应链对生成式人工智能服务器的需求趋势呈上升趋势，强劲的需求不仅来自云计算，还来自企业和人工智能初创公司。 分析师预计，到 2024 年，该公司的数据中心收入将翻两番。
与此同时，与其关系密切的微软也在不断创出历史新高。
7月15日，微软早盘上涨逾2%至351.43美元，最终收盘上涨近0.8%至345.24美元。 已连续四日上涨，并于6月15日逼近历史高位。微软今年以来涨幅已超过44%。
此外，被誉为“下一个英伟达”的博通也在周五创下了903.35美元的历史新高，博通今年以来的涨幅已超过60%。
机构观点：除了AI，我们还能关注什么？
周五收盘后，国家网信办会同国家发展和改革委员会、教育部、科技部、工业和信息化部、公安部、国家广播电影电视总局公布《生成式人工智能服务管理暂行办法》，自2023年8月15日起施行。
安信证券表示，政策的实施全面利好AI行业发展。 一方面，监管机构、备案等监管措施明确，有望刺激人工智能安全监管的产品和需求； 行业有望驶入快车道。
值得注意的是，7月14日至15日，全国网络安全和信息化工作会议在北京召开； 周六，网络安全和信息化工作也收到重要指示。 相信下周相关板块会有表现。
当然，投资者对人工智能的坚定信念并不妨碍市场其他板块的改善——毕竟资金总是流向阻力最小的方向。 以下是一些机构观点。
招商策略认为，目前约有1720家上市公司披露了2023年中报业绩预告/快报/中报，业绩到位率为45.3%。 A股整体利润增速正处于触底回升过程中。 业绩改善、景气向上的细分领域集中在内外需拉动的中游制造业、持续复苏的出行/消费、景气度较高的TMT、家电、发电电网、证券、传统行业等。中药生产。 历史数据显示，中报业绩预测较高的行业往往在7、8月份的业绩领先。 建议重点关注中报业绩增速较高或提升较大的细分领域。 主要行业中报利润增速：预计中游制造业、消费服务业增速较高并有所改善，金融地产相对稳定。 TMT板块业绩分化，上游资源类产品利润降幅持续扩大。 从2023年估值和利润匹配来看，PEG新能源、国防军工、机械）、消费服务业（商业零售、轻工制造、纺织服装）以及部分周期性行业（钢铁、房地产、交通运输） 、电力及公用事业等）。
中信建投陈果在研报中表示，港股6月低点出现后，近期公布的美国7月非农数据降温，6月CPI低于预期。 就业和通胀两大锚定前期制约美联储货币政策向积极方向发展； 国内方面，近期中美关系缓和，国内稳增长政策有望利好，下半年经济有望继续复苏。 目前困扰港股市场的流动性问题已明显小幅改善，预计港股未来将重拾升势。 方向上，预计价值增长饱满，央企AH溢价创历史高位，未来有望收敛； 互联网龙头商业氛围的逆转已经确定，后续将逐步从海外产业链逻辑转向国内AI产业链逻辑。
天风证券研报称，厄尔尼诺现象来袭，我国同期高温天数创历史新高。 中国电力企业联合会预测，2023年全国峰值用电量将增加0.8-1亿千瓦，但中国近一年新增稳定能源（火电+核电）仅为5200万千瓦。 综合来看，2023年，预计全国电力供需总体紧平衡，部分地区用电高峰时段电力供需偏紧。 通过对比夏季各概念指数与上证综指的超额收益，并考虑夏季用电紧张的背景，该机构预测，供电保障和负荷侧灵活调节或将是今年夏季值得关注的赛道。电力行业。
免责声明 ① 本网所刊登文章均来自网络转载;文章观点不代表本网立场,其真实性由作者或稿源方负责 ② 如果您对稿件和图片等有版权及其他争议,请及时与我们联系,我们将核实情况后进行相关删除 ③ 联系邮箱:215858170@qq.com
Copyright © 2017-2018